2023年中國智能倉儲市場前景及投資研究報告（簡版）

中商情報網訊：近年來，產業數字化極大地帶動著智能倉儲行業的加速發展。目前，中國的智能倉儲行業正在由集成系統階段向智能自動化倉儲階段邁進，不再局限于搬運、存取、輸送、分揀等單一環節的智能化，而是在大規模應用堆垛機、分揀機、AGV等智能化設備以及MES、WMS、WCS等系統軟件的基礎上實現全流程智能化的高標倉建設，行業前景廣闊。

一、智能倉儲行業概況

1.智能倉儲的定義

智能倉儲是智慧物流的重要一環，通過智能化技術手段，實現物流倉儲各環節精細化、動態化、可視化管理，保證了貨物倉庫管理各個環節數據輸入的速度和準確性。以倉儲為核心的智能物流中心，采用自動控制技術、智能機器人堆碼垛技術、智能信息管理技術、移動計算技術、數據挖掘技術等智能技術。相較傳統倉儲，智能倉儲可節約提高空間利用率、降低人力成本、提高倉儲作業效率。

資料來源：中商產業研究院整理

2.產業鏈

智能倉儲產業鏈上游包括智能倉儲設備和智能倉儲系統；中游為智能倉儲；下游應用于電商、零售、冷鏈、汽車制造、煙草、醫藥等領域。

資料來源：中商產業研究院整理

二、智能倉儲行業相關政策

隨著經濟結構調整和供給側改革加快，降低流通成本，建立高效、快捷、現代化、智能化的倉儲物流體系已經成為國家重點推進領域。近年來，國務院及相關部門陸續出臺了《國家發改委關于恢復和擴大消費措施的通知》《關于做好2023年國家骨干冷鏈物流基地建設工作的通知》《“十四五”現代物流發展規劃》等一系列政策支持和鼓勵智能倉儲物流的發展，推進智能倉儲物流技術和裝備在智能制造以及倉儲中的應用，提升制造與物流的智能化水平，具體政策如下：

資料來源：中商產業研究院整理

三、智能倉儲行業發展現狀

1.智能倉儲市場規模

中國智能倉儲物流系統廣泛應用于煙草、醫藥、汽車、食品飲料、電商和機械制造等行業，隨著下游應用推廣不斷深入，為智能倉儲物流行業提供了廣闊的市場需求空間。中商產業研究院發布的《2023-2028年中國智能倉儲系統行業市場前景預測與發展趨勢研究報告》顯示，我國智能倉儲行業市場規模（含集成業務及軟件業業務）由2018年772.7億元增至2022年1356.9億元，年均復合增長率為15.1%。中商產業研究院分析師預測，2023年我國智能倉儲行業規模可達1533.5億元。

數據來源：中國物流與采購聯合會，中商產業研究院整理

2.智能倉儲設備滲透率

目前，我國智能倉儲設備的滲透率程度普遍較低。其中，AGV滲透率最高，達29%。其次為機器人手臂、智能存儲設備、智能分揀設備、智能裝卸設備，占比分別為26.7%、19.8%、11.9%、11.8%。隨著大物流的蓬勃發展，智能倉儲設備市場應用需求有望進一步增長。

數據來源：中商產業研究院整理

3.智能倉儲企業注冊量

數據顯示，我國智能倉儲行業企業注冊量從2018年1.23萬家增長到2022年6.13萬家，年均復合增長率為49.4%。2023年上半年，新注冊智能倉儲企業數為3.93萬家，增勢強勁，同比增長35.1%，預計未來企業數量將進一步上升。

數據來源：企查查、中商產業研究院整理

4.智能倉儲市場分布

目前，中國智能倉儲行業企業主要分布在華東地區，占整體58.5%。其次華南地區、西北地區、華中地區占比較大，占比分別為14.6%、7.1%、5.4%。

數據來源：中商產業研究院整理

5.市場競爭格局

我國智能倉儲市場集中度較低，CR5僅為8.4%，CR10為14.1%。其中，諾力股份占比5%位居第一，其次有中科微至、昆船智能、今天國際等企業。從發展程度來看，國內本土倉儲物流服務商相對缺乏大項目的總包集成服務能力，雖然在下游客戶領域的在手訂單保持增長，但不論是從產品服務角度還是從行業經驗及市占率角度看，本土智能倉儲企業的競爭力并沒有很突出，仍處于前期競爭成長階段。

數據來源：中商產業研究院整理

四、智能倉儲行業重點上市企業

1.諾力股份

諾力智能裝備股份有限公司成立于2000年，是中國領先的物料搬運設備和物流解決方案制造商和服務商，是行業內少數具備集智慧物流系統核心設備研發和制造能力、自動化物流軟件管理系統開發能力的原廠商型公司，具有跨多個行業綜合服務能力，具備豐富的行業經驗，目前在全球范圍內已累計完成相關物流系統工程案例超過2000個，客戶廣泛分布于食品飲料、醫藥、電子商務、汽車、電力、機械制造、造紙、化工、紡織服裝、物流倉儲、冷鏈、新能源鋰電等眾多領域。

2023年上半年，諾力股份實現營業收入33.51億元，同比增長6.73%；歸母凈利潤2.22億元，同比增長12.71%。

數據來源：中商產業研究院整理

分產品來看，2022年諾力股份的智能智造裝備業務實現營收33.76億元，占總營業收入比重的50.37%；智慧物流業務實現營收32.99億元，占總營業收入比重的49.22%。

數據來源：中商產業研究院整理

2.機器人

沈陽新松機器人自動化股份有限公司成立于2000年，主要從事工業機器人及自動化成套裝備系統的研發、制造及銷售，公司主要產品包括工業機器人、物流與倉儲自動化成套裝備、自動化裝配與檢測生產線、交通自動化系統、半導體裝備等，為汽車、3C、一般制造、航空航天、半導體、鋰電、醫療等20余個行業的頭部企業提供機器人與智能制造成套裝備的解決方案，應用領域廣泛。

2023年上半年，機器人實現營業收入15.05億元，同比增長40.57%。2023年上半年，機器人的物流與倉儲自動化成套裝備業務實現營收1.77億元，占總營業收入比重的11.78%。

數據來源：中商產業研究院整理

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3.今天國際

深圳市今天國際物流技術股份有限公司成立于2000年，是一家專業的智慧物流、智能制造系統綜合解決方案提供商。公司深耕智慧物流和智能制造多年，服務覆蓋30多個行業，客戶遍布于煙草、新能源、石油化工、機械制造、航空航天、汽車高鐵、電力電氣、生物醫藥、食品飲料、生鮮冷鏈、大型商超、通信電子、家居日化等領域。

2023年上半年，今天國際實現營業收入15.62億元，同比增長34.28%；歸母凈利潤2.15億元，同比增長101.49%。

數據來源：中商產業研究院整理

從主營業務來看，2023年上半年，今天國際主營產品有系統綜合解決方案、智能軟硬件產品及運維維護（售后服務），占比分別為77.96%、18.41%、3.60%。

數據來源：中商產業研究院整理

4.音飛儲存

南京音飛儲存設備股份有限公司成立于1997年，是主要以自主研制的智能物流機器人、高精密貨架和智能物流倉儲系統軟件為核心的智能物流系統集成商和物流核心裝備供應商。憑借多年在智能儲存解決方案的經驗，目前南京音飛儲存集團已經成為國際先進的智能倉儲設備供應商，主要產品包括穿梭車、堆垛機、AGV、空中搬運機器人（EMS）、輔助類機器人等物流搬運機器人；倉庫管理系統、倉庫控制系統、全生命周期服務平臺、數字孿生平臺等物流軟件系統；以及立體庫高位貨架、復雜閣樓貨架、普通貨架等高精密貨架設備。

2023年上半年，音飛儲存實現營業收入6.97億元，同比增長37.08%；歸母凈利潤0.81億元，同比增長8.84%。

數據來源：中商產業研究院整理

從主營業務來看，2022年音飛儲存的自動化系統集成業務實現營收11.43億元，占總營業收入比重的74.15%。

數據來源：中商產業研究院整理

5.德馬科技

德馬科技集團股份有限公司成立于2001年，是智能物流裝備全產業鏈的科技創新企業，長期致力于智能物流技術的研發與應用，業務已遍布全球30多個國家和地區。目前，德馬的自動化物流解決方案已廣泛運用于多個行業,如電商、快遞、智能制造、紡織、醫藥、煙草、商超零售、冷鏈等領域,為菜鳥、京東、唯品會、順豐等企業提供了海量級的解決方案。

2023年上半年，德馬科技實現營業收入6.24億元，同比下降2.86%；歸母凈利潤0.48億元，同比增長2.73%。

數據來源：中商產業研究院整理

從主營業務來看，2022年德馬科技主營產品有物流輸送分揀核心部件、自動化物流輸送分揀關鍵設備、自動化物流輸送分揀系統等，其中物流輸送分揀核心部件營收占比為41.11%，自動化物流輸送分揀關鍵設備、自動化物流輸送分揀系統分別占比33.00%、25.26%。

數據來源：中商產業研究院整理

五、智能倉儲行業發展前景

1.政策利好行業發展

近年來，國家在大力引導發展智能倉儲、智慧物流、智能工廠，工業互聯網等智能制造產品和行業，出臺了一系列利好政策。受益于國家政策的大力支持以及制造業企業向自動化、智能化方向的迅速發展，我國制造型企業在智能制造系統和智能倉儲物流系統領域的投資規模持續增長，物流倉儲環節降本及一體化發展提速。同時，伴隨國內智能物流和智能制造市場需求的快速增加，以及資本的助推，國內出現了一批從事該行業的中小企業，已經基本形成了完整的智能物流和智能制造系統產業鏈，行業進入快速發展時期。

2.技術應用帶動倉儲系統智能自動化發展

隨著互聯網、物聯網、大數據、云計算、人工智能等技術的應用，我國倉儲物流自動化系統行業正處在集成自動化向智能自動化發展階段。近年來，行業技術應用不斷成熟、智能自動化賦能系統規模及復雜性不斷提高，使得整廠倉儲物流完全自動化擁有了可能性并得到實踐，智能倉儲系統將步入在自動化基礎上不斷深入智能化、信息化及規模化應用的新階段，行業前景廣闊。

3.下游應用推動行業發展

智能倉儲系統較為廣泛地應用于家電家居、汽車、通信電子、設備制造、醫藥健康行業等各種制造型企業的生產及配送流通領域，能有效提升儲存空間，降低儲運損耗，提高倉庫管理的智能化水平。下游應用行業帶動倉儲物流系統的數字化、智能化不斷升級，為智能倉儲的發展提供了廣闊的市場空間。此外，智能倉儲物流系統是由眾多生產及物流裝備、電氣控制系統和軟件等多方面技術融合而形成的一套自動化、信息化、智能化的工程系統，在智能制造產業的發展熱潮下，智能倉儲正在催生全新的業態，行業前景可期。