芯片替代！國產商“偷換”賽道！蘋果也認了？

3月9日消息，三安光電最新公告，自2022年以來，公司持續收到國際單一重要大客戶Mini LED芯片采購訂單，金額超1.7億元。其中，1月至2月已完成交付金額約1億元，剩余金額將在3月份內交付客戶。

另外，其表示，已就客戶需求的產品組織產能積極生產，以滿足客戶3月份的芯片需求。無獨有偶，蘋果已于今日凌晨舉辦2022年首場春季發布會，相關供應商難免再度受到市場關注。

 

又一家進“果鏈”！屏幕“換道超車”？

顯然，這意味繼富采之后，又一家中國Mini LED芯片廠商成功打入蘋果供應鏈。

實際上，相關消息早已不脛而走。上周，也有供應鏈消息透露，三安光電已順利通過蘋果MiniLED供應商認證，預計最快從第二季度加入供應行列。

 

當然，也不難猜測，三安光電MiniLED此前或已經小批量供貨蘋果，但蘋果對供應商的資質審定周期比較長，需要通過考核后才能正式成為其合格供應商。不過，以三安的產品和技術能力，正式進入蘋果供應鏈是早晚的事。

不難發現，Mini LED屏幕市場正在不斷擴大，過去一年被稱為Mini LED商用元年，不少產品開始商用化。諸如最新款的蘋果平板電腦、華為智慧屏，甚至是一些VR頭顯都搭載Mini LED顯示屏幕。

另外，索尼、三星、TCL廠商也早早看到Mini LED的優勢，接連推出相應的產品。

 

來源：頭豹研究院

實際上，三安光電是國內較早進入并持續布局Mini/Micro LED的企業之一。2018年推出Mini LED芯片產品并實現量產，并與三星電子建立長期商業合作關系；2019年以后，公司開始實現Mini LED的批量供貨，成為三星首要供應商并簽署供貨協議。

編者縱觀現階段情況也得知，顯然，在新一輪的Mini LED屏幕競賽中，中國玩家將成為主要力量。而更關鍵的是，國內廠商是否能吃到第一波Mini LED屏幕的紅利，延續此前的LCD屏幕輝煌，成功“換道超車”，就更值得期待了。

另外，從技術上來看，Mini LED屏幕擁有自發光和采用背光板兩種方式，其芯片尺寸一般在75μm至300μm之間。與LCD屏幕不同，背光的Mini LED屏幕不再選擇以一塊完整的背光板作為背光源。

 

來源：頭豹研究院

總的來說，Mini LED不但繼承LCD屏幕的性價比高、壽命長等優勢，而且通過精準管控背光，從一定程度上彌補了LCD屏幕控制亮度不精準，畫面對比度較低等不足之處，大受歡迎也不難理解了。

 

產品紛獲認可，大基金“良性”退場？

上述之外，在濾波器產品線上，三安光電此次也一并最新正式披露，其濾波器產品已被國際重要客戶智能手機認證通過，并通過國內ODM廠采購公司濾波器產品。本次業務進展標志著其濾波器產品正式進入智能手機供應鏈，為未來開拓市場奠定堅實的基礎。

換言之，面對此前市場傳聞，三安光電終于正式披露了Mini LED及濾波器等“熱門”業務的最新進展。而選擇在蘋果發布會時間節點上公告，也頗耐人尋味。

 

編者還記得，三安光電于2021年底宣布，旗下三安集成發布我國首款濾波器自主鍵合片四工器。因此，在加速5G“千元機”的射頻前端小型化的同時，也標志著三安集成在濾波器領域走到行業前沿，成為國內首個能全套提供Phase V NR架構所需四工器和雙工器產品的企業。

不過，看似好消息不斷，可惜的是，就在前兩天，三安光電也發布了股東減持進度提示性公告。公告顯示，國家集成電路產業投資基金股份有限公司（大基金）在2021年10月29日到2022年3月7日已通過集中競價方式減持公司4479.4萬股，減持比例為1%。

 

編者了解到，本次減持是履行大基金2021年9月發布的減持計劃，計劃顯示大基金擬于2021年9月24日至2022年3月23日期間采取競價交易和/或大宗交易方式減持三安光電股份不超過8959萬股，不超過公司總股本比例的2%。

實際上，三安光電此前已多次被減持。

編者認為，資本紛紛“撤退”，雖然表面看起來不是一件好事，但也無需對此過度解讀，這似乎已經是一般規律，或是國家大基金投資“平衡術”，也是國家扶持半導體關鍵企業及技術的階段性策略，眼看著三安光電相關技術、業務進展較快，企業成長加速，大基金也需慢慢退出舞臺，尋找其他更需要扶持的中小企業。